Prví výrobcovia koňaku zistili, že destiláciou tejto nepoužiteľnej tekutiny môžu dosiahnuť zvýšený obsah alkoholu, odstrániť kyslosť a vytvoriť niečo vskutku delikátne. Koňak sa vyrába jednoduchou destiláciou. Víno sa zahrieva vo veľkom medenom kotle, výsledné výpary putujú cez chladiacu trubicu do kondenzátora, kde sa vyzrážajú na alkoholickú tekutinu. V oblasti Cognac sa tento proces dvakrát opakuje. Bežný koňak sa označuje ako VS a nesmie obsahovať brandy mladšie ako tri roky. VSOP, niekedy nazývaný VO alebo Reserve, nesmie byť mladšia ako päť rokov. XO, Extra a iné sú označenia pre koňak starý minimálne desať rokov.